問答題

某報社記者深度采訪后,報道了A上市公司(以下簡稱“A公司”)上市前改制重組以及上市后發(fā)生的一系列情況:
(1)A公司是于2007年在對B有限責(zé)任公司(以下簡稱“B公司”)整體改制的基礎(chǔ)上設(shè)立的股份有限公司。B公司改制時,以其截止于2007年6月30日經(jīng)審計確認(rèn)的凈資產(chǎn)額7500萬元為基礎(chǔ)折為7000萬股;A公司設(shè)立時,發(fā)起人為甲、乙、丙、丁四名自然人和C公司。2009年7月,A公司首次公開發(fā)行股票并在深圳證券交易所上市。上市前,A公司聘任了4名獨立董事,其中1名獨立董事系乙在某大學(xué)擔(dān)任教授的父親王某。
(2)2009年12月28日,A公司召開臨時股東大會,審議收購C公司下屬資產(chǎn)事項,C公司作為關(guān)聯(lián)方,回避投票表決,丁投了反對票,但該次會議通過了該收購事項。12月29日,A公司公告了上述臨時股東大會決議。隨后,A公司股票價格持續(xù)上漲。2010年1月11日,丁向A公司董事會發(fā)函,稱其對前述公司重大資產(chǎn)收購行為持有異議,要求A公司收購其所持本公司股份,但A公司董事會未同意丁的要求。
(3)2010年4月1日,丁向中國證監(jiān)會舉報稱:A公司的獨立董事王某于2009年12月25日買入A公司股票2萬股,至今持有;持有A公司4%股份的甲于2009年12月30日買入A公司股票3萬股,于2010年1月8日賣出,獲利5萬元。丁認(rèn)為王某和甲都存在內(nèi)幕交易行為。
(4)2010年6月,丁擬將其持有的A公司的發(fā)起人股份協(xié)議轉(zhuǎn)讓給D公司,C公司表示反對。最終丁和乙于2010年12月3日簽訂股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議,將其持有的7%股份全部轉(zhuǎn)讓給乙,乙在原來持有A公司51%股份的基礎(chǔ)上增加持股比例至58%。
要求:根據(jù)上述內(nèi)容,分別回答下列問題:
(1)A公司于2007年整體改制時的折股安排是否符合公司法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(2)王某是否符合獨立董事的任職資格?并說明理由。
(3)2010年1月,A公司董事會拒絕收購丁持有的本公司股份的行為是否符合公司法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(4)王某于2009年12月25日買入A公司股票的行為是否構(gòu)成內(nèi)幕交易?并說明理由。
(5)甲于2009年12月30日買入A公司股票的行為是否構(gòu)成內(nèi)幕交易?并說明理由。
(6)丁于2010年6月擬將其發(fā)起人股份轉(zhuǎn)讓給D公司,是否符合公司法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(7)乙是否應(yīng)向A公司的全體股東發(fā)出收購要約?并說明理由。


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3.問答題

甲上市公司(以下簡稱“甲公司”)于2006年4月1日在上海證券交易所上市。截至2013年12月31日,其股本總額為8000萬股。2014年6月15日,債權(quán)人A公司以甲公司不能清償?shù)狡趥鶆?wù)為由向人民法院提出破產(chǎn)清算申請。甲公司對A公司的債權(quán)并無異議,但對A公司的債權(quán)是否存在財產(chǎn)擔(dān)保提出異議。7月1日,人民法院裁定受理破產(chǎn)申請,同時指定了管理人。在人民法院宣告甲公司破產(chǎn)之前,2014年8月10日,持有甲公司12%股份的乙公司向人民法院提出申請,請求對甲公司進(jìn)行破產(chǎn)重整。人民法院經(jīng)審查后認(rèn)為,該重整申請符合法律規(guī)定,裁定甲公司重整。重整期間,經(jīng)甲公司申請,人民法院批準(zhǔn),甲公司在管理人監(jiān)督下自行管理公司財產(chǎn)和營業(yè)事務(wù)。2014年8月20日,對甲公司正在使用的生產(chǎn)設(shè)備享有抵押權(quán)的B公司要求拍賣該生產(chǎn)設(shè)備以清償自己的債權(quán),被甲公司拒絕。2014年8月22日,甲公司為維持生產(chǎn)經(jīng)營的正常進(jìn)行,以其所有的一棟辦公樓設(shè)定抵押向C銀行借款1000萬元。2014年8月25日,甲公司的董事王某經(jīng)管理人同意,將其持有的甲公司股份10萬股全部轉(zhuǎn)讓給李某。2014年10月10日,甲公司向人民法院和債權(quán)人會議提交了重整計劃草案。
該草案的部分內(nèi)容如下:
(1)甲公司擬通過發(fā)行股份購買資產(chǎn)的方式進(jìn)行重大資產(chǎn)重組,即甲公司向丙公司(丙公司不屬于甲公司的控股股東、實際控制人或者其控制的關(guān)聯(lián)人)非公開發(fā)行股票2000萬股,作為對價,丙公司將其持有的丁有限責(zé)任公司(以下簡稱“丁公司”)70%的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給甲公司;
(2)本次非公開發(fā)行股票的發(fā)行價格擬訂為本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)的董事會決議公告日前20個交易日甲公司股票交易均價的95%。經(jīng)查:丙公司持有的丁公司70%的股權(quán)為2014年2月10日從戊公司手中購得。
要求:根據(jù)上述內(nèi)容,分別回答下列問題:
(1)在債務(wù)人甲公司對債權(quán)人A公司的債權(quán)是否存在財產(chǎn)擔(dān)保提出異議的情況下,人民法院裁定受理破產(chǎn)申請的做法是否違反了企業(yè)破產(chǎn)法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(2)乙公司是否有資格提出破產(chǎn)重整的申請?并說明理由。
(3)在重整期間,甲公司能否拒絕B公司為清償自己的債權(quán)而拍賣生產(chǎn)設(shè)備的要求?并說明理由。
(4)在重整期間,甲公司為向C銀行借款而以其辦公樓提供擔(dān)保的做法是否符合企業(yè)破產(chǎn)法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(5)在重整期間,甲公司的董事王某將其持有的甲公司股份10萬股全部轉(zhuǎn)讓給李某的做法是否符合企業(yè)破產(chǎn)法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(6)甲公司擬通過發(fā)行股份購買資產(chǎn)的方式進(jìn)行重大資產(chǎn)重組,其向丙公司非公開發(fā)行股票的發(fā)行價格是否符合證券法律制度的規(guī)定?丙公司通過本次非公開發(fā)行取得的甲公司股份,自股份發(fā)行結(jié)束之日起多長時間內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓?并分別說明理由。

4.問答題

甲公司(水泥生產(chǎn)企業(yè))于2005年7月在上海證券交易所上市,因2013年、2014年經(jīng)審計的凈利潤連續(xù)為負(fù)值,上海證券交易所對其股票實施了退市風(fēng)險警示。乙國有獨資公司(由北京市國資委履行出資人職責(zé))為甲公司的控股股東,持有甲公司40%的股份。甲公司2014年度經(jīng)審計的合并財務(wù)會計報告期末資產(chǎn)總額為30億元。為了解決甲公司面臨的嚴(yán)重財務(wù)困難,2015年6月,甲公司、乙公司和丙公司經(jīng)協(xié)商,擬訂了資產(chǎn)重組方案,該方案的部分要點如下:
(1)甲公司將其全部經(jīng)營性資產(chǎn)作價25億元出售給乙公司;
(2)乙公司將其持有的甲公司的40%股份全部協(xié)議轉(zhuǎn)讓給丙公司;
(3)丙公司將其全資子公司丁公司(計算機軟件企業(yè))100%的股權(quán)協(xié)議轉(zhuǎn)讓給甲公司,作價35億元。丁公司于2008年設(shè)立,2012年、2013年和2014年的凈利潤分別為500萬元、1000萬元和1400萬元。2015年6月20日,在未披露擬協(xié)議轉(zhuǎn)讓股份的信息的情況下,經(jīng)北京市國資委批準(zhǔn),乙公司與丙公司直接簽訂了股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議。該協(xié)議的部分要點如下:
(1)每股轉(zhuǎn)讓價格為2015年6月20日前30個交易日的每日加權(quán)平均價格算術(shù)平均值的95%,股份轉(zhuǎn)讓價款合計為40億元;
(2)丙公司以現(xiàn)金方式支付股份轉(zhuǎn)讓價款,丙公司應(yīng)當(dāng)于2015年6月25日前向乙公司支付10億元的保證金,其余價款應(yīng)在股份過戶前全部結(jié)清。2015年7月18日,甲公司依法召開臨時股東大會審議資產(chǎn)重組事項。除乙公司回避表決外,其他出席股東大會的股東所持的表決權(quán)合計為32%。其中,投贊成票的股東所持的表決權(quán)合計為22%。會議結(jié)束后,在表決時投反對票的王某要求甲公司按照市場價格回購其所持有的甲公司的股份,被甲公司拒絕。為協(xié)議受讓乙公司持有的甲公司40%的股份,丙公司以重組為由向中國證監(jiān)會提出要約收購豁免申請,并承諾在受讓上述股份后的48個月內(nèi)不轉(zhuǎn)讓該股份。該豁免申請獲得了中國證監(jiān)會的批準(zhǔn)。
要求:根據(jù)上述內(nèi)容,分別回答下列問題:
(1)甲公司臨時股東大會對本次資產(chǎn)重組事項進(jìn)行表決時,乙公司是否應(yīng)當(dāng)回避表決?甲公司臨時股東大會能否通過本次資產(chǎn)重組事項?并分別說明理由。
(2)甲公司拒絕回購?fù)跄乘钟械募坠竟煞莸淖龇ㄊ欠穹瞎痉芍贫鹊囊?guī)定?并說明理由。
(3)在未披露擬協(xié)議轉(zhuǎn)讓股份的信息的情況下,乙公司與丙公司直接簽訂了股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議是否符合企業(yè)國有資產(chǎn)法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(4)在乙公司與丙公司簽訂的股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議中,協(xié)議轉(zhuǎn)讓上市公司股份的價格以及保證金的數(shù)額是否符合公司法律制度的規(guī)定?并分別說明理由。
(5)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)了丙公司的要約收購豁免申請是否符合證券法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(6)丁公司的凈利潤指標(biāo)是否符合證券法律制度的規(guī)定?并說明理由。

5.問答題

2013年8月1日,某會計師事務(wù)所接受A公司(中外合資經(jīng)營企業(yè))的委托,對其2012年度的財務(wù)狀況進(jìn)行審計,并為其出具《審計報告》。該會計師事務(wù)所指派的注冊會計師進(jìn)駐A公司之后,了解到以下情況:
(1)A公司系由美國的甲公司與北京的乙公司和丙公司共同出資并于2011年4月1日正式注冊成立的公司。雙方簽訂的合營合同規(guī)定:①A公司投資總額為1200萬美元,注冊資本為500萬美元,其中:甲公司認(rèn)繳出資200萬美元,占注冊資本的40%;乙公司認(rèn)繳出資200萬美元,占注冊資本的40%;丙公司認(rèn)繳出資100萬美元,占注冊資本的20%;②甲公司以其合法獲得的境外人民幣(等值200萬美元)出資;乙公司以其辦公樓折合150萬美元和人民幣(等值50萬美元)出資;丙公司以人民幣(等值100萬美元)出資;③合營各方應(yīng)在2011年10月1日之前繳清全部出資。
(2)2011年4月10日,乙公司按照合營合同約定的期限將其辦公樓交付給A公司使用,但一直未辦理權(quán)屬變更登記。2011年11月11日,甲公司向人民法院主張乙公司未履行出資義務(wù),并以此為由主張乙公司不享有股東權(quán)益。2011年12月3日,乙公司在人民法院指定的合理期限內(nèi)完成了登記。
(3)2012年4月1日,乙公司將其持有的A公司40%的股權(quán)全部質(zhì)押給丁公司。雙方于當(dāng)日簽訂了書面質(zhì)押合同,并于2012年4月10日向工商行政管理部門辦理了出質(zhì)登記。
(4)2012年6月5日,A公司向美國的某商業(yè)銀行借款680萬美元。A公司取得680萬美元的境外借款后,向中國工商銀行辦理了結(jié)匯。
(5)2013年2月10日,戊公司向A公司提出,戊公司和丙公司在A公司成立之前簽訂有股權(quán)代持協(xié)議,雙方約定由戊公司實際出資并享受投資收益,丙公司僅作為名義股東代行股權(quán),戊公司為此每年向丙公司支付100萬元人民幣的報酬。經(jīng)調(diào)查確認(rèn),戊公司和丙公司之間的股權(quán)代持協(xié)議屬實,且不存在可能導(dǎo)致該協(xié)議無效的其他法定情形。戊公司已經(jīng)實際履行了出資義務(wù),但丙公司拒絕將其從A公司取得的分紅1000萬元人民幣交付給戊公司。丙公司則辯稱,由于戊公司和丙公司之間的股權(quán)代持協(xié)議未經(jīng)外商投資企業(yè)審批機關(guān)批準(zhǔn),并以此為由主張該協(xié)議尚未生效。由于丙公司一直拒絕將其從A公司取得的分紅1000萬元人民幣交付給戊公司,戊公司主張解除二者之間的股權(quán)代持協(xié)議并要求丙公司承擔(dān)違約責(zé)任。此外,戊公司根據(jù)其與丙公司之間的股權(quán)代持協(xié)議,直接向A公司請求分配利潤,并要求行使其他股東權(quán)利。
要求:根據(jù)上述內(nèi)容,分別回答下列問題:
(1)A公司設(shè)立時投資總額與注冊資本的數(shù)額是否符合外商投資企業(yè)法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(2)甲公司以其持有的境外人民幣作為出資是否符合外商投資企業(yè)法律制度的規(guī)定?并說明理由。
(3)2011年12月3日,乙公司在人民法院指定的合理期限內(nèi)完成了登記后,人民法院能否認(rèn)定乙公司履行了出資義務(wù)?甲公司以乙公司未履行出資義務(wù)為由主張乙公司不享有股東權(quán)益時,人民法院是否應(yīng)予支持?
(4)乙公司與丁公司之間的股權(quán)質(zhì)押合同于何時生效?丁公司的質(zhì)權(quán)于何時設(shè)立?并分別說明理由。
(5)A公司取得680萬美元的境外借款后,能否結(jié)匯?
(6)丙公司僅以該股權(quán)代持協(xié)議未經(jīng)外商投資企業(yè)審批機關(guān)批準(zhǔn)為由主張其尚未生效的,人民法院是否應(yīng)予支持?并說明理由。
(7)戊公司主張解除與丙公司之間的股權(quán)代持協(xié)議并要求丙公司承擔(dān)違約責(zé)任的,人民法院是否應(yīng)予支持?戊公司根據(jù)其與丙公司之間的股權(quán)代持協(xié)議,直接向A公司請求分配利潤,并要求行使其他股東權(quán)利的,人民法院是否應(yīng)予支持?并分別說明理由。