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資金時(shí)間價(jià)值經(jīng)常用利率來(lái)表示,所以,資金時(shí)間價(jià)值的實(shí)質(zhì)就是利率。
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在終值與利率一定的情況下,計(jì)息期越長(zhǎng),復(fù)利現(xiàn)值就越小。
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財(cái)務(wù)管理目標(biāo)具有相對(duì)穩(wěn)定性。
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營(yíng)運(yùn)資金有廣義和狹義之分,狹義的營(yíng)運(yùn)資金又稱凈營(yíng)運(yùn)資金,指流動(dòng)資產(chǎn)減流動(dòng)負(fù)債后的余額。
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若債券利息率、籌資費(fèi)率和所得稅率均已確定,則債券成本率與發(fā)行債券的金額無(wú)關(guān)。
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增加債務(wù)資本會(huì)降低加權(quán)平均資本成本率,也會(huì)增加財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
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現(xiàn)金是流動(dòng)資產(chǎn)中流動(dòng)性最強(qiáng)的資產(chǎn),主要包括銀行存款、庫(kù)存現(xiàn)金和短期貸款。
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現(xiàn)金流量比率是企業(yè)現(xiàn)金與流動(dòng)負(fù)債的比率。
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擁有大量現(xiàn)金的企業(yè)具有較強(qiáng)的償債能力和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力,因此,企業(yè)應(yīng)該盡量多地?fù)碛鞋F(xiàn)金。
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負(fù)債規(guī)模越小,企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)越合理。
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一般來(lái)說(shuō),一個(gè)公司的流動(dòng)比率大于其速動(dòng)比率。
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